Geri Dön

Risk management in banking sector and its applicability in Turkis context

Bankacılıkta risk yönetimi ve Türkiye bağlamında uygulanabilirliği

  1. Tez No: 133531
  2. Yazar: AHMET BURAK EMEL
  3. Danışmanlar: PROF. DR. ŞULE ÖZMEN
  4. Tez Türü: Doktora
  5. Konular: İşletme, Business Administration
  6. Anahtar Kelimeler: Belirtilmemiş.
  7. Yıl: 2003
  8. Dil: İngilizce
  9. Üniversite: Marmara Üniversitesi
  10. Enstitü: Sosyal Bilimler Enstitüsü
  11. Ana Bilim Dalı: İşletme (İngilizce) Ana Bilim Dalı
  12. Bilim Dalı: İşletme (İngilizce) Bilim Dalı
  13. Sayfa Sayısı: 255

Özet

ÖZET Bu çalışmanın amacı banka risk yönetimi konusunu etraflıca incelemektir. Bu amaçla, önce riskin tanımı yapılmış, risk tipleri incelenmiş ve risk yönetimi kavramı tanıtılmıştır. Daha sonra bankaların risk yönetimi faaliyetlerine artan ilgisinin ardında yatan nedenler incelenmiştir. Ekonomik ve fînansal çevredeki değişimler; ekonomik, finansal ve bankacılık krizlerinin artan sıklığı; ve birçok ünlü şirketin yetersiz risk yönetimi faaliyetleri nedeniyle başarısızlığa uğramasının bu sürece katkıda bulunduğu gözlenmiştir. Ek olarak, sistemik risk konusuyla ilgilenen düzenleyici otoritelerin sıkılaşan yükümlülükleri de bankaları risk yönetim faaliyetlerine daha çok önem vermeye itmiştir. Söz konusu düzenlemelerin bankaların sermaye tabanının aldıkları tüm risklerin bir fonksiyonu olması gerektiği anlayışıyla yapıldığı gözlenmektedir. Diğer bir ifadeyle daha çok risk alan bankalar daha yüksek sermaye tutmalıdır. Bu yaklaşım nihai özkaynak riskine yol açan etmenin bütün risklerinin kombinasyonu olduğu gerçeğiyle tutarlıdır. Daha sonra bankaların risk yönetimi amacıyla kullandıkları temel teknikler incelenmiştir. Aktif Pasif Yönetimi (APY) likidite ve faiz riskine yoğunlaşır. Türev ürünler taşman pozisyonların riskinin nötralize edilmesi için kullanılabilir. Ancak, risk yönetimi alanında Riske Maruz Değer (VaR) yeni referans haline gelmiştir. VaR belli bir güven aralığında ve belli bir zaman ufku içinde beklenebilecek azami zararı özetleyen bir rakamdır. VaR hesabı için birçok değişik yöntem vardır. Düzenleyici otoriteler VaR ve standart metodu piyasa riskinin ölçümü için iki alternatif yöntem olarak kabul etmiştir. Tezin son bölümünde varsayımsal bir portföy oluşturulmuş ve bu portföy üzerinden VaR yöntemi gerçek hayat verilerine uygulanmıştır. Daha sonra bu portföyiçin sermaye gereği hem VaR, hem de standart metot yöntemleriyle hesaplanmıştır. Yapılan hesaplama sonucunda finansal çevrenin ve piyasa parametrelerinin çok oynak ve belirsizliğin yüksek olduğu Türkiye gibi gelişmekte olan bir ülkede, standart metodun alman riski ve ayrılması gereken sermaye gereğini eksik ölçebildiği gözlenmiştir. Öte yandan, VaR metodu ise, VaR rakamının ve sermaye gereğinin hesabında piyasa parametrelerindeki oynaklığı hesaplamada doğrudan veri olarak kullanması nedeniyle ortamın gerçek riskliliğine karşı duyarlıdır. Portföyü oluşturan her pozisyon için yapılan kısmi VaR hesaplamaları, incelenen dönemde portföy içinde görece en yüksek riskli varlıkların kur riskine tabi olan varlıklar olduğunu göstermiştir. 111

Özet (Çeviri)

ABSTRACT The aim of this study is to examine bank risk management issue thoroughly. For this aim, first the definition of risk is given, types of risk are examined and the concept of risk management is introduced. Then, the reasons lying behind the rising interest of banks in risk management activities are examined. Changes in the economic and financial environment; rising frequency of economic, financial and banking crises; and failures of many famous companies due to inadequate risk management activities are observed to all contribute to this process. In addition, the tightening requirements of regulatory authorities, caring on the systemic risk, have also pushed banks to emphasize more on risk management activities. It is observed that the regulations are arranged such that banks' capital base should be a function of all the risks they take, meaning that banks taking higher risk, should keep higher capital. This approach is consistent with the fact that it is the combination of all risks that leads eventually to solvency risk for a bank. Then, the main techniques banks use for risk management purposes are covered. Asset and Liability Management (ALM) concentrates on liquidity and interest rate risks. Derivatives can be used for hedging, that is, neutralizing the risks of positions that are carried. However, the new benchmark in the area of risk management has become Value at Risk (VaR). VaR is a figure, that summarizes the expected maximum loss over a target horizon within a given confidence interval. There are various approaches to computing VaR. Regulatory authorities accept VaR and the standard method as two alternative methods for measuring market risk. In the final section of the thesis, a hypothetical portfolio is constructed by using which the VaR methodology is applied to real world data. Then, the capital requirement IVfor this portfolio is calculated both via VaR and via the standard method. It is observed that, especially in a developing country like Turkey, where the financial environment and market parameters are very volatile, and uncertainty is high, the standard method may underestimate the magnitude of the risks taken, and hence the capital that should be allocated. The VaR methodology, on the other hand, directly uses the volatility of the market parameters as input in the computation of the VaR figure, and hence of the capital requirement, and is sensitive to the actual riskiness of the environment. The computation of incremental VaR figures for each position showed that for the period analyzed, among the instruments in the portfolio, the most risky assets were those that were exposed to currency risk.

Benzer Tezler

  1. Tez No

    489251

    Basel düzenlemeleri ve Türk bankacılık sektöründe sermaye yeterlilik rasyosuna etkisi üzerine bir çalışma

    Basel regulations and a study on the capital adequacy ratio in the Turkish banking sector

    MÜGE İMAM

    Yüksek Lisans

    Türkçe

    Türkçe

    2018

    BankacılıkBaşkent Üniversitesi

    Bankacılık ve Finans Ana Bilim Dalı

    DOÇ. DR. ŞENOL BABUŞCU

  2. Tez No

    43632

    Para piyasasında banka dışı mali kesimde finansal farklılaşma: Factoring, forfaiting, leasing ve özel finans kurumları

    Başlık çevirisi yok

    MÜGEHAN ACARASLAN

    Yüksek Lisans

    Türkçe

    Türkçe

    1995

    BankacılıkMarmara Üniversitesi

    PROF.DR. NAZIM EKREN

  3. Tez No

    104874

    Bankacılık sisteminde risk ve sermaye yeterliliği-piyasa riskinin standart metoda göre hesaplanmasına ilişkin uygulama

    Risk and capital adequacy in the banking system-application related to the calculation of the market risk according to the standart method

    BERNA AK BİNGÜL

    Doktora

    Türkçe

    Türkçe

    2001

    İşletmeİstanbul Üniversitesi

    Para Sermaye Piyasaları ve Finansal Kurumlar Ana Bilim Dalı

    PROF. DR. HALİT TARGAN ÜNAL

  4. Tez No

    465404

    Ticari banka kredilerinin değerlendirilmesine yönelik bir karar destek modeli

    A decision support model for the evaluation of commercial credits

    SAİT GÜL

    Doktora

    Türkçe

    Türkçe

    2017

    Endüstri ve Endüstri Mühendisliğiİstanbul Teknik Üniversitesi

    Endüstri Mühendisliği Ana Bilim Dalı

    DOÇ. DR. ÖZGÜR KABAK

    PROF. DR. YUSUF İLKER TOPCU

  5. Tez No

    274521

    Kriz dönemlerinde bankacılık sektöründe pazarlama stratejilerinin geliştirilmesi

    Development of marketing strategies in times of crisis in the banking sector

    SELİM SAĞLAM

    Yüksek Lisans

    Türkçe

    Türkçe

    2011

    Bankacılıkİstanbul Ticaret Üniversitesi

    İşletme Bölümü

    YRD. DOÇ. DR. KAHRAMAN ARSLAN

Geri Dön