Ticari bankalarda fon yönetimi ve Türkiye uygulamasına ilişkin genel değerlendirmeler
Başlık çevirisi mevcut değil.
- Tez No: 31930
- Danışmanlar: DOÇ. DR. S. AHMET KALIN
- Tez Türü: Yüksek Lisans
- Konular: Bankacılık, İşletme, Banking, Business Administration
- Anahtar Kelimeler: Belirtilmemiş.
- Yıl: 1994
- Dil: Türkçe
- Üniversite: İstanbul Üniversitesi
- Enstitü: Sosyal Bilimler Enstitüsü
- Ana Bilim Dalı: Para Banka Ana Bilim Dalı
- Bilim Dalı: Belirtilmemiş.
- Sayfa Sayısı: 109
Özet
ÖZET Ticari bankalar, pasiflerinde yeralan fon kaynaklarının en düşük maliyetli olanları ile aktiflerinde yeralan ve elde ettikleri fonların kullanım alanlarının getirişi en yüksek olanlarına ağırlık vererek karlarını maksimize etmek isterler. Bu açıdan fon yönetimi risk, karlılık ve emniyet ilkeleri göz önüne alınarak fonların elde edilmesi ve kullanımına ilişkin uygulanan tüm politikaları ifade etmektedir. Fon yönetiminde karşımıza çıkan en büyük sorun karlılık ve likidite arasındaki çelişkidir. Ticari bankalarda fon yönetimi teknikleri aktif pasif tekniği ve döviz pozisyon tekniği olarak ikiye ayrılabilir. Her ne kadar bu ayrım suni gibi görünüyorsa da ticari bankaların faaliyette bulundukları piyasaların ulusal ve/veya uluslararası olması ayrımına dayanılarak böyle bir sınıflamaya gidilebilinir. Aktif pasif yönetiminin temel amacı ticari bankanın karını maksimize etmektir. Bu sermayenin getiri oranım en çoklamakla ve sermayenin getiri oranındaki dalgalanmayı en aza indirmekle sağlanır. Kısa vadede bu amaca ulaşabilmenin yolu net faiz marjının mümkün olabilen en yüksek değere getirilmesi ancak bu yapılırken de likidite ve faiz riskinin gözönünde bulundurulması gerekmektedir. Aktif pasif yönetiminin gelişmesinde en önemli etkenler 1980'li yıllardan günümüze ticari bankaların kredi vermede ülke riskini hesaba katmamaları, esnek kur sisteminin getirdiği belirsizlik ortamı, aşırı rekabetten kar marjlarının düşmesi, kaldıraç oranının öneminin daha iyi kavranması başlıca etkenler olmuştur. Ticari Bankaların en temel faaliyetleri mevduat toplamak ve kredi vermektir. Bu açıdan karlılığın temininde doğru fiyatlama stratejilerinin seçimi önemli bir etkendir. Ticari Bankaların karlılıklarını koruyabilmelerinde ve uğrayabilecekleri anikayıplardan korunabilmeleri için değişen koşullara uyum sağlamalarında aktif ve pasiflerini esnekliği önemli bir rol oynamaktadır. Aktif Pasif yönetiminde planlamada kanuni zorunluluklarında önemli bir yeri vardır. Ticari Bankacılıkta karın azamileştirilebilmesi, ortadan kaldırılması mümkün olmayan ancak etkin ve dinamik bir aktif pasif yönetimi ile kontrol alınabilecek risklerin mümkün olduğunca düşük düzeyde tutulmasına bağlı bulunmaktadır. likidite riskine maruz kalan banka için güvenilirlik, prestij ve hatta faaliyetlerinin devamı tehlikeye girebilmektedir. Likidite ihtiyacının belirlenmesinde ençok likidite farkı analizi ve likidite endeksi yöntemi kullanılmaktadır. Faiz riski, faiz oranlarında meydana gelen dalgalanmalara paralel olarak faize ©+k»ie^îo; ©İçmede duyarlı aktif ve pasiflerin etkilenmesidir. Faiz riskini ve riskin kar marjı üzerindeki faize duyarlı aktiflerin faize duyarlı pasiflere bölünmesiyle bulunan GAP yöntemi ve bankaların aktif pasif yönetimlerinin içindeki vade yapısını incelemede bir alternatif olarak konulabilecek durasyon (süre) analizi kullanılmaktadır. Aktif ile pasif arasındaki durasyon farkı ne kadar büyük olursa bankanın karşılaşacağı faiz, likidite ve sermayenin değer kaybı o kadar büyük olabilmektedir. Ancak bankalar için önemli olan faiz riskinden tamamen kurtulmak (durasyonu sıfırlamak) değil onu yönetmek ve kar temin etmektir. Varyans analizi ise net faiz gelirlerindeki değişimin hangi nedenlerden meydana geldiğini belirlemede kullanılan yardımcı bir analizdir. Çalışmamızda likidite ve faiz riskleri bu açılardan ele alınıp incelemeye tabi tutulmuştur. Ayrıca enflasyonist dönemlerde likidite riskine getirilen kısıtlayıcı yükümlülüklerin enflasyonun azaldığı dönemlerde hafifletilmesi ve faizlerde meydana gelebilecek düşmelerin her iki açıdan bankaların maliyetlerine olumlu etkisinedeğinilmiş ve Türkiye'de de durumun böyle olduğu anlatılmıştır. Sermaye riskinin önemi özellikle ülkemizin de içinde bulunduğu gibi yüksek enflasyona sahip ülkeler için ağırlık kazanmaktadır. Bankalarda mutlak olarak gerçekleşen artışın enflasyondan arındırılmış reel değeri çoğu zaman negatif olmakta, bu da öz sermayesini azaltmakta ve riski daha açık hale getirebilmektedir. Ticari bankalarda başarılı bir aktif pasif yönetiminin ilk şartı Aktif Pasif Yönetimi Komitesi'nin varlığıdır. ( APKO) Ciddi bir yönetimin bilincinde oluşturulan APKO'lar sistemli biçimde hazırlanan raporları incelerler ve gerek makro ekonomik gerek mikro (banka bünyesinde) olan gelişmelere göre geleceğe ilişkin gerekli kararlan almaktadırlar. Aktif pasif yönetiminde etkinliği artırmak için izlenecek idari politikalar en alt kademede Kâr Merkezleri Muhasebesi tarafından, en üst düzeyde ise APKO tarafından belirlenir. Fakat esas olan yönetim politikalarının belirlenmesine yardımcı olan Stratejik Planlama bölümünün geleceğe ait en iyi ve en kötü ihtimallere göre bankanın hazırlıklı olmasını sağlayacak veri tahminlerini yapmasıdır. Döviz pozisyon yönetimi, özellikle bankaların açık pozisyonları bulunması durumunda döviz riskine maruz kalması açısından ve uluslararası piyasalarda yapılan plasmanlardan elde edilecek getiriler açısından ve yurtiçinde mudilerin açtırdığı DTH'lardan kaynaklanan fonların kullanımında önemi ortaya çıkmaktadır. Hedging teknikleri ise bankalara döviz kuru riskinden koruma sağlarken aynı zamanda pozisyonlarının vadelerini kısaltıp-uzatarak, pozisyonlarım ayarlama imkanını sağlar. Ancak bu imkanlar ülke riskinden bağımsız düşünülemezler. Ayrıca Türkiye'de ticari bankalar riskleri ve mali yapılan bakımından sıkı bir denetim ve gözetim altoda bulunmaktadırlar.
Özet (Çeviri)
Özet çevirisi mevcut değil.
Benzer Tezler
- Bankalarda uzun vadeli planlama ve Türk bankalarına ilişkin bir uygulama
Başlık çevirisi yok
GÜRCAN ŞEN
- Bankacılıkta risk ve sermaye, sermaye yeterliliğinin ölçülmesinde bir model denemesi 'performans analizi'
Başlık çevirisi yok
EKREM KESKİN
- Mali tablolar analiz tekniklerini kullanarak yönetim performansının değerlendirilmesi: Bir banka uygulaması
Evaluation of management performance using financial statements analysis techniques: A bank application
CEVAT AKÇA
Yüksek Lisans
Türkçe
2018
Bankacılıkİstanbul Gelişim Üniversitesiİşletme Ana Bilim Dalı
DR. ÖĞR. ÜYESİ NECATİ KALKAN
- Türkiye'de finansal kiralama yoluyla gayrimenkul finansmanı ve uygulamalarının analizi
Analysis of real estate financing through the leasing method and practices in türkiye
İLHAN YILDIRIM
Doktora
Türkçe
2023
MaliyeAnkara ÜniversitesiGayrimenkul Geliştirme ve Yönetimi Ana Bilim Dalı
PROF. DR. HARUN TANRIVERMİŞ
- Kıyı bankacılığı ve Türkiye
Başlık çevirisi yok
AYHAN AKAY
Yüksek Lisans
Türkçe
1993
Bankacılıkİstanbul ÜniversitesiUluslararası İşletmecilik Ana Bilim Dalı
DOÇ. DR. BİLGÜTAY AKŞİT