Finansal kırılganlık ve erken uyarı sistemi
Financial fragility and early warning system
- Tez No: 589278
- Danışmanlar: DOÇ. DR. MEHMET GÜÇLÜ
- Tez Türü: Yüksek Lisans
- Konular: Ekonomi, Economics
- Anahtar Kelimeler: Belirtilmemiş.
- Yıl: 2019
- Dil: Türkçe
- Üniversite: Ege Üniversitesi
- Enstitü: Sosyal Bilimler Enstitüsü
- Ana Bilim Dalı: İktisat Ana Bilim Dalı
- Bilim Dalı: İktisat Bilim Dalı
- Sayfa Sayısı: 88
Özet
Bu çalışma, Türkiye'de 1994-2019 döneminde yaşanan finansal krizlerin öngörülebilirliğini finansal kırılganlık çerçevesinde ampirik olarak analiz etmeyi amaçlamaktadır. Bu amaçla Markov Rejim Değişim modeli kullanılmıştır. Regresyon sonuçları istikrar ve kriz olmak üzere iki farklı dönemin (rejimin) varlığına işaret etmektedir. Model sonuçlarına göre istikrar rejim döneminde bankalararası gecelik borçlanma faizi, tüketici kredileri, iş dünyası güven endeksi ve pirim değişkenleri istatistiki olarak anlamsız iken, kriz dönemi olarak ifade edilen dönemlerde modelde yer alan tüm değişkenler istatistiki olarak anlamlı bulunmuştur. Özellikle iş dünyası güven endeksinin finansal krizleri öngörmede önemli bir gösterge olduğu bulgusuna ulaşılmıştır. Ayrıca, Türkiye'de Ağustos 2018 yılında, 2008 küresel krizinden kaynaklı şoktan daha şiddetli bir şokun yaşandığı belirlenmiştir. Çalışmada kullanılan ampirik model, Türkiye'de yaşanan finansal krizleri öngörmede büyük oranda başarılı olmuştur.
Özet (Çeviri)
This study aims to empirically analyse the predictability of financial crises in Turkey during the period of 1994-2019, within a framework of financial fragility. The Markov Regime Change model was used for this purpose. Regression results indicate the existence of two different periods (regimes), normal and crisis. According to the model results, while interbank overnight borrowing interest, consumer loans, business confidence index and premium variables were statistically insignificant during the normal regime period, all variables included in the model were found to be statistically significant in the periods expressed as the crisis period. In particular, the business confidence index was found to be an important indicator for predicting financial crises. Moreover, it was found that the economic shock experienced in Turkey in August 2018 was more severe than the shocks from the 2008 global economic crisis. Overall, the empirical model used in this study finds that the predictability of financial crises in Turkey is effective to a large extent.
Benzer Tezler
- Finansal kırılganlığın dinamikleri ve kırılgan sekizli ülkeleri üzerine bir analiz
The dynamics of financial vulnerability and an analysis on the fragile eight countries
NESLİHAN ŞİMŞEK
Yüksek Lisans
Türkçe
2020
MaliyeBaşkent ÜniversitesiBankacılık ve Finans Ana Bilim Dalı
PROF. DR. ADALET HAZAR
- Gelişmekte olan ülkelerde finansal krizler ve erken uyarı sistemleri: Markov geçiş modellemesi
Financial crises in developing countries and early warning systems: Markov switching modelling
BİLGE KAĞAN ÖZDEMİR
- Fizik finans ilişkisi kullanılarak BIST 100 endeks ve kriz değerlendirmesi
BIST 100 index and crisis assessment by using physics finance relation
ARZU KÜÇÜKER KAMBERLİ
- Güneydoğu Asya krizi (Finansal krizler, kırılganlık ve öncü göstergeler)
South East Asia (Financial crises, fragility and leading indicators)
AYHAN TOSUNER
- Türkiye'de 1990 sonrası finansal krizlerin erken uyarı sinyalleri ve nitelikleri itibariyle karşılaştırılması
In turkey matching the economic crisis after 1990 terms of their early warning signals and qualities
HANDE TUNCER