Geri Dön

Daily Volatility analysis of ISE

Başlık çevirisi mevcut değil.

  1. Tez No: 102329
  2. Yazar: SERHAT ZAFER TATLI
  3. Danışmanlar: DOÇ. DR. OSMAN GÜRBÜZ
  4. Tez Türü: Yüksek Lisans
  5. Konular: İşletme, Business Administration
  6. Anahtar Kelimeler: Belirtilmemiş.
  7. Yıl: 2000
  8. Dil: İngilizce
  9. Üniversite: Marmara Üniversitesi
  10. Enstitü: Sosyal Bilimler Enstitüsü
  11. Ana Bilim Dalı: İşletme Ana Bilim Dalı
  12. Bilim Dalı: Belirtilmemiş.
  13. Sayfa Sayısı: 79

Özet

Özet yok.

Özet (Çeviri)

ABSTRACT It is generally accepted that financial market volatility is a very important criterion in investment decisions. Besides, it is also accepted that Turkey is one of the most important emerging countries throughout the world economy. When these two facts came together, they constructed the main aim of this study. This study aims to analyze the daily return volatility of ISE in TL and US $. By doing so, we try to find the most efficient econometric technique in modeling daily return volatility of ISE/TL, and ISE/$. In addition to this, the impacts of political, natural, and macroeconomic news effects are also analyzed. In daily level, ISE return volatility may be influenced by public announcements, i.e. monthly inflation rate announcements by SIS, political events, i.e. elections, and natural events, i.e. earthquake. 3131 observations for ISE/TL, and 3107 observations for ISE/$ between the dates of 26/10/1987 and 1/6/2000 are used in order to estimate the daily return volatility of ISE. This study reveals three important findings. First, ISE daily return volatility exhibits conditional heteroskedasticity which is estimated by Arch-type models. Second, there is no asymmetric news effects. This means that the hypothesis that bad news have a greater impact on volatility than good news is not acceptable. And finally, expected news arrivals like public announcements are much more effective than the unexpected news arrivals like natural events. VI

Benzer Tezler

  1. BİST'teki endekslerin volatilitelerinin karşılaştırmalı analizi: BİST kurumsal yönetim, BİST 100, BİST 50 ve BİST 30 Endeksleri üzerinde bir uygulama

    Comparative analysis of the volatility of the indexes in ISE; an application on BIST corporate governance, BIST 100, BIST 50 and BIST 30

    ÖZKAN ŞAHİN

    Doktora

    Türkçe

    Türkçe

    2014

    EkonomiDüzce Üniversitesi

    İşletme Ana Bilim Dalı

    DOÇ. DR. MEHMET AKİF ÖNCÜ

  2. Dolar kuru ve petrol fiyatları ile seçili BIST endeksleri arasındaki volatilite yayılımının DCC-GARCH modeli ile analizi

    Analysis of volatility spread between dollar rate and oil prices and selected BIST indices using DCC-GARCH model

    AYYÜCE BERİN BOSTANCI

    Yüksek Lisans

    Türkçe

    Türkçe

    2022

    İşletmeBurdur Mehmet Akif Ersoy Üniversitesi

    Muhasebe ve Finansal Yönetim Ana Bilim Dalı

    DR. ÖĞR. ÜYESİ ERCÜMENT DOĞRU

  3. Kripto para piyasasındaki volatilitenin davranışsal finans teorisi açısından incelenmesi

    An analysis of volatility in the cryptocurrency market in terms of behavioral finance theory

    İBRAHİM KORKMAZ KAHRAMAN

    Doktora

    Türkçe

    Türkçe

    2023

    İşletmePamukkale Üniversitesi

    İşletme Ana Bilim Dalı

    PROF. DR. DÜNDAR KÖK

  4. Analysis of volatility transmission mechanism across equity markets

    Hisse senedi piyasalarında oynaklık geçişliliği mekanizmasının analizi

    PINAR KAYA

    Doktora

    İngilizce

    İngilizce

    2017

    Ekonometriİstanbul Teknik Üniversitesi

    İktisat Ana Bilim Dalı

    PROF. DR. BÜLENT GÜLOĞLU

  5. Finansal zaman serilerindeki oynaklığın çok değişkenli GARCH modelleri ile analizi

    Analysis of the volatility in financial time series using multivariate GARCH models

    MEHMET OZAN ÖZDEMİR

    Doktora

    Türkçe

    Türkçe

    2020

    EkonometriDokuz Eylül Üniversitesi

    Ekonometri Ana Bilim Dalı

    DOÇ. DR. HAMDİ EMEÇ