Portföy yönetimi ve finansal varlık fiyatlama modelinde risk getiri ilişkisi
Relationship between risk and return in portfolio management and capital asset pricing model
- Tez No: 207826
- Danışmanlar: PROF.DR. ÖCAL USTA
- Tez Türü: Yüksek Lisans
- Konular: İşletme, Business Administration
- Anahtar Kelimeler: Belirtilmemiş.
- Yıl: 2007
- Dil: Türkçe
- Üniversite: Dokuz Eylül Üniversitesi
- Enstitü: Sosyal Bilimler Enstitüsü
- Ana Bilim Dalı: İşletme Ana Bilim Dalı
- Bilim Dalı: Belirtilmemiş.
- Sayfa Sayısı: Belirtilmemiş.
Özet
Gelismekte olan ülkelerin kalkınmalarının hızlanması, finansal kaynakların artırılması, tasarrufların yatırımlara yönlendirilmesi, sermaye piyasasının islerlik kazandırılmasıyla mümkündür. Günümüzde tüm dünyada yasanan küresellesme süreci, yatırımcıların yatırım kararı verirken etkinligi zorunlu kılar. Yatırım kararlarında portföy seçimi büyük önem tasımaktadır. Bu gün artık portföy yönetimi, yatırım süreci içersinde vazgeçilmez bir unsurdur. Yatırımcıların finansal kararlarında dikkate almaları gereken önemli bir kriter risk faktörüdür. Çalısmada, varlık fiyatlarını açıklayan iki temel teori olan finansal varlık fiyatlama modeli ve arbitraj fiyatlama teorisi, risk ve getiri arasındaki iliskiyi açıklamaktadır. Bu çalısmada, MKB Ulusal 30 ve 50 Endeks kapsamında bulunan hisse senetlerinin 2005 yılı düzeltilmis getirileri kullanılarak, portföyün risk ve getirisi hesaplanmıstır. Daha sonra, tesadüfi olarak portföyler olusturulmus, 30 ve 50 Endeksin Sharpe oranı ile performansları ölçülmüstür.
Özet (Çeviri)
Speeding up the pace of development is possible through increasing financial sources, turning personal savings into more profitable investments, and giving major role to capital markets in the financial markets of developing countries. In the era of globalization, today obliges many investors to be more efficient while making investments. Selection of the portfolio is an important element in investment decisions. Now, portfolio management are indispensible in investment process. Risk factor is a major criteria that must be considered by investors in their financial decisions. This study examines two basic theories of asset pricing: Capital Asset Pricing Model and Arbitrage Pricing Theory. Theories are examined relationship between risk and return. In this study, a portfolio was chosen by using the adjusted returns over the period of 2005 year of the companies at SE 30 and 50 Index from MKB, and the risk and return of the portfolio were calculated. Then portfolios were formed causally from MKB 30 and 50 Index and their portfolio performance were measurement by Sharpe ratio.
Benzer Tezler
- Modern portföy teorisi: Python ile ABD hisse senedi piyasası üzerine bir uygulama
An application of modern portfolio theory to the US stock market using Python
RUKEN İMŞİK
- Varlık fiyatlama modeli ile arbitraj fiyat modelinin karşılaştırılması: BİST üzerinde bir uygulama
The comparison of capital asset pricing model and arbitrage pricing model: Practice on BIST
İLKER AKKAN
- Alternatif hisse senedi beklenen getiri ve risk modelleri - BİST uygulaması
Alternative models of expected stock return and risk - BIST application
AKIN ARDA
Yüksek Lisans
Türkçe
2022
İşletmeİstanbul ÜniversitesiPara Sermaye Piyasaları ve Finansal Kurumlar Ana Bilim Dalı
DOÇ. DR. ARİF SALDANLI
- Network analysis of co-search-based investor attention on stock prices
Ortak arama tabanlı yatırımcı dikkatinin hisse senedi fiyatları üzerindeki ağ analizi
MÜGE ÖZDEMİR
- Opsiyon işlemleri, döviz opsiyonları ve TRL/döviz opsiyonları fiyatlama ve risk yönetiminde uygulamaya yönelik model önerisi
Option transactions, currency options and a practical model for pricing and risk management of TRL/FX options
MUSTAFA DOĞAN
