Nicel tekniklerin optimal portföy seçiminde uygulanabilirliği
The application of quantitive methods on the choice of optimal portfolio selection
- Tez No: 312452
- Danışmanlar: DOÇ. DR. FAZIL GÖKGÖZ
- Tez Türü: Yüksek Lisans
- Konular: İşletme, Business Administration
- Anahtar Kelimeler: Doğrusal programlama, Hisse senetleri, Markowitz yöntemi, Nicel araştırma, Performans ölçümleri, Portföy analizi, Portföy seçimi, Sayısal yöntemler, Sharpe, Sharpe, William, Treynor, İMKB, Linear programming, Stocks, Markowitz method, Quantitative research, Performance measurements, Portfolio analysis, Portfolio selection, Numerical methods, Sharpe, Sharpe, William, Treynor, İstanbul Stock Exchange
- Yıl: 2010
- Dil: Türkçe
- Üniversite: Ankara Üniversitesi
- Enstitü: Sosyal Bilimler Enstitüsü
- Ana Bilim Dalı: İşletme Ana Bilim Dalı
- Bilim Dalı: Belirtilmemiş.
- Sayfa Sayısı: Belirtilmemiş.
Özet
Nicel Tekniklerin Optimal Portföy Seçiminde Uygulanabilirliği adlı bu çalışmada, 01.01.2007-31.12.2009 tarihleri arasındaki İMKB 30 ve İMKB 50 endekslerinde işlem görmekte olan hisse senetleri ve risksiz faiz oranını simgeleyen hazine bonosu ile markowitz ortalama varyans ve doğrusal programlama yöntemleri ile optimal portföyler oluşturulmuştur.Oluşturulan optimal portföylerin performansları Sharpe, Treynor ve Jensen performans ölçütleri ile hesaplanmıştır. İMKB 50 endeksindeki hisseler ve hazine bonosunun ile oluşturulan optimal portföylerin Sharpe ve Treynor ölçütlerine göre İMKB 30 endeksi ile oluşturulan optimal portföylere göre daha yüksek bir performans göstermişlerdir.İncelenen dönemde hazine bonosunun ortalama getirisi İMKB 30 ve İMKB 50 endekslerine çok yakın gerçekleşmiştir. Bu sebeple Jensen performans ölçütü bir diğer ifadeyle alfa iyi çalışmamıştır. Portföy yöneticisinin performansını ölçen alfa özellikle endeks getirisiyle hazine bonosu arasındaki farkın açıldığı düşük faiz dönemlerinde iyi bir gösterge olmaktadır. Düşen faiz ortamında yatırımlarını borsada değerlendirmek isteyen yatırımcılar sadece İMKB 30 endeksi ile kendilerini sınırlamamalı İMKB 50 endeksini de kullanmalıdır. Ayrıca yatırımlarının belli bir miktarını risksiz faiz oranını simgeleyen hazine bonosunda tutmaları portföyün riskliliğini azaltacaktır.
Özet (Çeviri)
“The Application of Quantitive Methods on the Choice of Optimal Portfolio Selection”generate the optimal portfolios with Markowitz mean variance theorem and linear programming using the stocks are traded in iMKB 30 and ¡MKB 50 indices and treasury bond which representing risk free assets, datas between 01.01.2007 and 31.12.2009.The performance of optimal portfolios is calculated with Sharpe, Treynor and Jensen techniques. The performance of stocks in iMKB 50 index and risk free asset is beter than the portfolios which held by stocks in iMKB 30 index. The average yield of risk-free assets is too close the average yield of iMKB 30 and iMKB 50 indices. For this reason, Jensen performance technique ,alfa, could not work effectively. Alfa is an effective indicator in order to measure the performance of portfolio manager at the time of low interest rates when the difference between yield of market and risk-free assets is greater.AThe investors does not limited themselves with iMKB 30 index, also use iMKB 50 index.at the time of low interest rates environment. Furthermore, the risk free assets should be included in the portfolios in order to diminish the risk of portfolio.
Benzer Tezler
- Portfolio optimization with sentiment analysis
Yaklaşım analizi ile portföy optimizasyonu
AHMET ERARSLAN
Yüksek Lisans
İngilizce
2024
Endüstri ve Endüstri MühendisliğiBoğaziçi ÜniversitesiEndüstri Mühendisliği Ana Bilim Dalı
PROF. DR. AHMET REFİK GÜLLÜ
- Görüntü steganografisinde doku tabanlı optimal piksel seçimi için dinamik alt-bölge tabanlı geliştirilmiş yapay alg algoritması
A dynamic sub-region-based modified artificial algae algorithm for texture-based optimal pixel selection in image steganography
AHMAD OMAR
Yüksek Lisans
Türkçe
2025
Bilgisayar Mühendisliği Bilimleri-Bilgisayar ve KontrolNecmettin Erbakan ÜniversitesiBilgisayar Mühendisliği Ana Bilim Dalı
DR. ÖĞR. ÜYESİ ALPEREN EROĞLU
- Improving the quantification accuracy of Tc-99m mibi dual-phase parathyroid SPECT/ct: Amonte carlo simulation study
Tc-99m mıbı iki aşamalı paratroit SPECT/ct'nin kuantitatif doğruluğunun artırılması: Bir monte carlo simülasyon çalışması
BAHADIR AYTAÇ
Yüksek Lisans
İngilizce
2023
Radyoloji ve Nükleer TıpBoğaziçi ÜniversitesiBiyomedikal Mühendisliği Ana Bilim Dalı
PROF. DR. ALBERT GÜVENİŞ
- Electrophoretic Separation Strategies for Gentle Fractionation of Rapeseed
Kolza Tohumunun Hassas Fraksiyonlanması İçin Elektroforetik Ayırma Stratejileri
KÜBRA AYAN
Doktora
İngilizce
2024
Gıda MühendisliğiWagenıngen UnıversıteıtGıda Mühendisliği Ana Bilim Dalı
PROF. DR. REMKO M. BOOM
DOÇ. DR. COSTAS NİKİFORİDİS
- Efficient estimation of Shrinkage parameters in fuzzy Ridge and fuzzy Liu regression models using α-cut-based methods under multicollinearity
Çoklu bağıntı durumunda bulanık Ridge ve bulanık Liu regresyon modellerinde α-kesim tabanlı yöntemler kullanılarak Shrinkage parametrelerinin etkin tahmini
AMMAR HOMAIDA