Pricing and hedging a participating forward contract
Katılım vadeli kontrat: Fiyatlama ve korunma
- Tez No: 324789
- Danışmanlar: YRD. DOÇ. SEZA DANIŞOĞLU, DOÇ. ALİ DEVİN SEZER
- Tez Türü: Yüksek Lisans
- Konular: Matematik, Mathematics
- Anahtar Kelimeler: Belirtilmemiş.
- Yıl: 2013
- Dil: İngilizce
- Üniversite: Orta Doğu Teknik Üniversitesi
- Enstitü: Uygulamalı Matematik Enstitüsü
- Ana Bilim Dalı: Finansal Matematik Ana Bilim Dalı
- Bilim Dalı: Belirtilmemiş.
- Sayfa Sayısı: 39
Özet
Yerli bir bankanın ABD Doları uzerine yazdıgı Katılım Vadeli Kontratın fiyatlama ve korunmaprosedurunu Garman-Kohlhagen modelinden yararlanarak yaptık. Piyasadan gercekdatalar kullanıldı ve korunma portfoyu haftalık yenilendi. Haftalık korunma yapılmıs¸, oynaklıkve faizler uzerine bircok varsayım kabullenilmis olmasına ragmen kullanılan modeltutarlı bir korunma proseduru saglamıstır.
Özet (Çeviri)
We use the Garman-Kohlhagen model to compute the hedge and price of a participating forwardcontract on the US dollar that is written by a Turkish Bank. The algorithm is computedusing actual market data and a weekly updated hedge is computed. We note that despite aweekly update and many assumptions made on the volatility and the interest rates the modelgives a very reasonable hedge.
Benzer Tezler
- Faiz swapı ve Türk bankacılık sektörü açısından bir değerlendirme
Approach of interest rate swaps in Turkish banking sector
BERK TİMUR ALVER
- Portföy yönetiminde dinamik varlık yönetim stratejileri
Dynamic asset allocation strategies in portfolio management
MUSTAFA DUMAN
Yüksek Lisans
Türkçe
2000
BankacılıkMarmara ÜniversitesiSermaye Piyasası ve Borsa Ana Bilim Dalı
YRD. DOÇ. DR. ÖZLEM KOÇ
- Gelişmekte olan ülkelere yönelik uluslararası sermaye hareketleri ve Türkiye
International capital flaws to emerging markets Turkey
SERKAN ASLAN
Yüksek Lisans
Türkçe
2001
EkonomiMarmara ÜniversitesiSermaye Piyasası ve Borsa Ana Bilim Dalı
Y.DOÇ.DR. ÖZLEM KOÇ
- Pricing and hedging in a discrete-time illiquid market
Başlık çevirisi yok
SELİM GÖKAY
Doktora
İngilizce
2011
BankacılıkEidgenössische Technische Hochschule Zürich (ETH)PROF. DR. HALİL METE SONER
- Pricing and hedging lookback options using black-scholes in borsa İstanbul
Bist30 indeksindeki hisse senetleri üzerıne yazılı lookback opsiyonların black-scholes modeli ile fiyatlanması ve replikasyonu
SHAROY AUGUSTINE SAMUEL PAUL
Yüksek Lisans
İngilizce
2016
MaliyeOrta Doğu Teknik ÜniversitesiFinansal Matematik Ana Bilim Dalı
DOÇ. DR. ALİ DEVİN SEZER