Faiz oranının ve döviz kurunun kredi temerrüt swap primi ile ilişkisi: Türkiye kapsamında bir araştırma
Credit default swap premium's relation with foreign exchange rate and interest rate: An application in Turkey
- Tez No: 575523
- Danışmanlar: DOÇ. DR. ÖZGE SEZGİN ALP
- Tez Türü: Yüksek Lisans
- Konular: Maliye, Bankacılık, Finance, Banking
- Anahtar Kelimeler: Döviz kuru, Faiz oranları, Faiz politikaları, Kredi temerrüt takası, Türkiye, Exchange rate, Interest rates, Interest rate politics, Credit default swap, Türkiye
- Yıl: 2019
- Dil: Türkçe
- Üniversite: Başkent Üniversitesi
- Enstitü: Sosyal Bilimler Enstitüsü
- Ana Bilim Dalı: Bankacılık ve Finans Ana Bilim Dalı
- Bilim Dalı: Belirtilmemiş.
- Sayfa Sayısı: Belirtilmemiş.
Özet
Ülkelerin finansal durumunu ölçen birçok ekonomik gösterge vardır. Bu göstergelerden başlıcaları: GSYH büyüme oranı, işsizlik oranı, faiz oranı, enflasyon oranı, cari açık ve bütçe açığıdır. İlk ortaya çıkış amacı riski hedge etmek olan kredi temerrüt swapı, zamanla yukarıda bahsi geçen ekonomik göstergelerden biri olmuştur. Bu durumun oluşmasına zemin hazırlayan en önemli etken; kredi temerrüt swap priminin piyasada belirlenirken borçlunun geri ödeme riskini baz alması ve bunun sonucunda da hesaplanan primin diğer yatırımcılar için borçlunun finansal durumunu göstermede önemli bir bilgi kaynağı haline gelmesidir. Bu çalışmada, yukarıda bahsedilen süreç içerisinde en önemli göstergeler arasına giren Kredi Temerrüt Swap priminin, diğer önemli göstergelerden faiz oranı ve döviz kuru ile olan ilişkisi Türkiye özelinde incelenmiş ve analiz edilmiştir. kredi temerrüt swap primi, faiz oranı ve döviz kuru arasındaki ilişkiyi incelemek amacıyla Granger Nedensellik Testi yapılmış olup üç değişkenin de birbirinin Granger nedeni olduğu tespit edilmiştir.
Özet (Çeviri)
There are multiple economic indicator which indicates countrys' financial status. The main indicators are GDP growth rate, unemployment rate, interest rate, inflation rate, current account deficit and budget deficit. The credit default swap, which initial purpose was to hedge risk, over time became one of the economic indicators mentioned above. The most important factor that prepares the ground for this situation is; credit default swap premium is based on the borrower's repayment risk when determining the market and as a result of this, the calculated premium becomes an important source of information for the other investors in showing the borrower's financial position. In this study, in the process which mentioned above, relationship between credit default swap premia, which becomes one of the most important indicators, with interest rate and exchange rate is examined and analysed under the perspective of Turkey. Granger Causality Test was conducted to investigate the relationship between Credit Default Swap premium with interest rate and exchange rate and all three variables were determined as a Granger Causes of each other.
Benzer Tezler
- Ülke kredi temerrüt takas (CDS) primini etkileyen faktörler, Türkiye uygulaması
Factors affecting sovereign CDS premium, the case of Turkey
NADİRE EBRU BUZ
- Türkiye'de kredi temerrüt swap primlerindeki değişimin incelenmesi
Başlık çevirisi yok
SERPİL ERGENÇ
Yüksek Lisans
Türkçe
2020
Maliyeİstanbul Ticaret ÜniversitesiSermaye Piyasası Ana Bilim Dalı
DOÇ. DR. ELİF GÜNEREN GENÇ
- Borsa yatırım fonları ve gösterge endeks değerleri arasındaki ilişkinin incelenmesi: Kırılgan 5'li için bir uygulama
Investigation of the relationship between exchangetraded funds and benchmark index values: An application for the fragile five
UMUT KEMEÇ
- Understanding the link between CDS and exchange inflation and interest rate in Turkish economy
Türkiye ekonomisinde CDS kur ve faiz oranları arasındaki bağlantıyı anlamak
ÖZGÜR DENİZ AKYOL
Yüksek Lisans
İngilizce
2025
Ekonomiİstanbul Bilgi ÜniversitesiFinansal Ekonomi Ana Bilim Dalı
PROF. DR. SERDA SELİN ÖZTÜRK
- A stress testıng framework for the Turkısh bankıng sector: an augmented approach
Türk bankacılık sektörü için bir stres testi çerçevesi: Bir genişletilmiş yaklaşım
BAHADIR ÇAKMAK