Empirical investigation of liquidity adjusted multi factor capital asset pricing model
Likidite ayarlanmış çoklu faktör sermaye varlık fiyatlama modelinin ampirik araştırması
- Tez No: 431504
- Danışmanlar: DOÇ. DR. CENKTAN ÖZYILDIRIM
- Tez Türü: Doktora
- Konular: Ekonomi, Economics
- Anahtar Kelimeler: Borsa, Borsa İstanbul, Fiyatlandırma, Hisse senedi değeri, Hisse senetleri, Likidite, Piyasa değeri, Varlık fiyatlandırma, Stock exchange, İstanbul Stock Exchange, Pricing, Stock valuation, Stocks, Liquidity, Market value, Asset pricing
- Yıl: 2016
- Dil: İngilizce
- Üniversite: İstanbul Bilgi Üniversitesi
- Enstitü: Sosyal Bilimler Enstitüsü
- Ana Bilim Dalı: İktisat Ana Bilim Dalı
- Bilim Dalı: Belirtilmemiş.
- Sayfa Sayısı: Belirtilmemiş.
Özet
Çok faktörlü lineer varlık fiyatlama modelleri ele alınmış, Likidite ayarlanmış çok faktörlü varlık fiyatlama modeli geliştirilerek sözkonusu modelin Borsa Istanbul'daki hisse senetlerine ampirik uygulaması GRS test ve SUR metoduyla yapılmıştır. Model, diğer farklı varyasyonlardaki çoklu faktör modelleri ve orjinal Sermaye Varlık Fiyatlama Modeli ile sonuçları itibariyle karşılaştırılmıştır.
Özet (Çeviri)
We evaluate the multi factor linear asset pricing models and develop a liquidity adjusted multi factor model as to apply our model to the individual stocks in Borsa Istanbul using Seemingly Unrelated Regression model and GRS test. We compare our model with those of various multi factor asset pricing models in terms of regression & test results.
Benzer Tezler
- Network analysis of co-search-based investor attention on stock prices
Ortak arama tabanlı yatırımcı dikkatinin hisse senedi fiyatları üzerindeki ağ analizi
MÜGE ÖZDEMİR
- Döviz kurunu belirleyen faktörler ve kur riski
Determination of foreign exchange rates and foreign exchange risk
MEHMET COŞKUN ÖZAVNİK
- Unlocking the power of fiscal policy on the edge of a liquidity trap: A non-linear empirical investigation for the EU economies
Likidite tuzağı eşiğinde maliye politikasının etkinliği: AB ekonomileri üzerine doğrusal olmayan ampirik bir analiz
SAVAŞ KAPTAN
Doktora
İngilizce
2024
MaliyeAnkara Yıldırım Beyazıt ÜniversitesiMaliye Ana Bilim Dalı
DOÇ. DR. RECEP YORULMAZ
- Insider frading and market manipulation in stock markets: An empirical investigation and development of a surveillance model
Başlık çevirisi yok
MERAL TEZCANLI VARIŞ
- Firmaların işletme sermayesi düzeyleri ile getiri, risk ve karlılık arasındaki ilişkinin incelenmesi: Borsa İstanbul'da ampirik bir çalışma
An investigation of the relationship between working capital level with the firm's return, risk and profitability: An empirical study on ise
EISA PAGHEH
