Hisse senedi piyasalarında haftanın günü anomalisi: Borsa İstanbul örneği
Day of the week anomalies in stock market: Example of Borsa Istanbul
- Tez No: 486157
- Danışmanlar: PROF. DR. MURAT AKBALIK
- Tez Türü: Yüksek Lisans
- Konular: Maliye, İşletme, Finance, Business Administration
- Anahtar Kelimeler: Borsa İstanbul, Anomali, Haftanın günü anomalisi, Etkin Piyasa Hipotezi, Anomaliler, Etkin piyasa teorisi, Fiyat hareketi, Hisse senedi değeri, Hisse senedi getirileri, Hisse senetleri, Takvim, Takvim etkisi, Borsa Istanbul, Anomaly, Day of the Week anomaly, Efficient Market Hypothesis, Anomalies, İstanbul Stock Exchange, Efficient market theory, Price movement, Stock valuation, Stock returns, Stocks, Calender, Calender effect
- Yıl: 2017
- Dil: Türkçe
- Üniversite: Marmara Üniversitesi
- Enstitü: Bankacılık ve Sigortacılık Enstitüsü
- Ana Bilim Dalı: Sermaye Piyasası ve Borsa Ana Bilim Dalı
- Bilim Dalı: Belirtilmemiş.
- Sayfa Sayısı: Belirtilmemiş.
Özet
Çalışmanın amacı, 1 Ocak 2009 – 25 Nisan 2017 tarihleri arasında Borsa İstanbul'da haftanın günü anomalisinin varlığının araştırılmasıdır. Yapılan literatür çalışmaları doğrultusunda anomaliler ve haftanın günü anomalisi detaylı bir şekilde incelenmiş olup, çalışmanın son kısmında SPSS testi ile haftanın günü anomalisi Borsa İstanbul'da test edilmiştir. Parametrik modeller kullanılarak yapılan sınamalarda veri olarak alınan dönem boyunca Borsa İstanbul'da işlem yapan yatırımcıların Pazartesi günleri elde ettikleri ortalama getirilerin, Cuma günleri elde ettikleri ortalama getirilerden daha az olduğu kanıtlanmış olup, haftanın günü anomalisinin Borsa İstanbul'da varlığı gözlemlenmiştir. Borsa İstanbul'un Etkin Piyasa Hipotezi varsayımlarına göre henüz etkin bir piyasa olmadığı, yatırımcıların haftanın her günü aynı getiriyi sağlamadığı, Pazartesi günü Cuma gününe göre ortalama daha az getiri elde ettikleri ve bunun istatistiki olarak anlamlı olduğu çalışma sonuçları içerisinde yer alır.
Özet (Çeviri)
The aim of the study is to investigate the existence of the day- of the week anomaly in the Borsa Istanbul between January 1, 2009 and April 25, 2017. In the direction of literature studies conducted, anomalies and the day-of the week anomaly were examined in detail, and the last part of the study, the day- of the week anomaly was tested by the SPSS test in the Borsa İstanbul. In the tests using parametric models, it is proved that investors traded in Borsa Istanbul during the period taken as data have lower average yields obtained in Monday days than average yields obtained in Friday days and the existence of the day of the week of anomalies was observed in the Borsa Istanbul. According to the assumptions of the Borsa Istanbul's Efficient Market Hypothesis, has not reached an effective market yet, that investors do not make the same income each day of the week, on Monday they earned less than average on Friday and this is statistically significant is included in the results of the study .
Benzer Tezler
- Hisse senedi piyasalarında görülen anomalilerin volatilite üzerine etkisi: Türkiye örneği
The effects of anomalies upon volatility in the stock market: The example of Turkey
NEVİN ÖZER
- Hisse senedi piyasalarında dönemsellikler ve İMKB üzerine ampirik bir çalışma
Seasonalities in stock markets and an empirical study on Istanbul Stock Exchange
RECEP BİLDİK
- Hisse senedi piyasalarında anomaliler: Haftanın günleri etkisinin tespiti
Anomalies in stock markets: Determination of the day-ofa-week effect
NURSEL ÇETİN
- Hisse senedi piyasalarında anomaliler: BİST 30 üzerine ekonometrik bir uygulama
Anomalies in share stock markets: An econometric application on BİST 30
SERPİL OĞUZ
- İstanbul Menkul Kıymetler Borsasında sektör endekslerinde takvim anomalilerinin test edilmesi
Testing the calendar anomalies in Istanbul Stock Exchange sector indexes
TOLGA ERGUN
Yüksek Lisans
Türkçe
2003
İşletmeHacettepe Üniversitesiİşletme Ana Bilim Dalı
PROF. DR. MEHMET BAHA KARAN