Geri Dön

The effects of price multiples and the market capitalization on value stocks and growth stocks: Evidence from U.K. and U.S. stock markets

Başlık çevirisi mevcut değil.

  1. Tez No: 644713
  2. Yazar: Pamir Elbeyli
  3. Danışmanlar: DR. PIERRE NADEAU
  4. Tez Türü: Yüksek Lisans
  5. Konular: İşletme, Business Administration
  6. Anahtar Kelimeler: Belirtilmemiş.
  7. Yıl: 2017
  8. Dil: İngilizce
  9. Üniversite: University of London - Birkbeck
  10. Enstitü: Yurtdışı Enstitü
  11. Ana Bilim Dalı: Belirtilmemiş.
  12. Bilim Dalı: Belirtilmemiş.
  13. Sayfa Sayısı: 85

Özet

Özet yok.

Özet (Çeviri)

The aim of this research is to analyze the differences between value and growth investing in terms of fınancial ratios (price-to-earnings ratio, price-to­book ratio, and price-to-cash flow ratio) and the size effect through the market capitalization of the selected companies from U.K and U.S stock markets this will be FTSE100 index, S&P 500 and NASDAQ indices. The fınancial data was obtained from 66 companies from U.K and U.S stocks markets as an equally weighted. These companies' shares will be classifıed as value, middle and growth with the help of their price-to-earnings ratios. By applying CAPM and risk-return adjustment measures such as Sharpe ratio, Treynor measure and Jensen's alpha to analyze and risk-adjusted return levels of value and growth stocks that will be selected from U.K and U.S stock markets. Moreover, Efficient Market Hypothesis and especially semi-strong form will be critically explained in order to evaluate the effects of Efficient Market Hypothesis on investor decision making between value and growth stocks. Finally, the panel data with fıxed effects model will be used in order to determine the effects of the price multiples (price-to-earnings ratio, price-to-book ratio, and price-to-cash flow ratio) and the size of the company on value and growth stocks.

Benzer Tezler

  1. The relationship between interest rates and stock returns: Case study on BRIC countries and Turkey's stock indices

    Faiz oranları ile hisse senedi getirileri arasındaki ilişki: BRIC ve Türkiye hisse senedi endeksleri üzerine vaka çalışması

    BERKAY MANİOĞLU

    Yüksek Lisans

    İngilizce

    İngilizce

    2018

    Ekonomiİstanbul Teknik Üniversitesi

    İşletme Mühendisliği Ana Bilim Dalı

    DR. ÖĞR. ÜYESİ KAYA TOKMAKÇIOĞLU

    DOÇ. DR. OĞUZHAN ÖZÇELEBİ

  2. Kentsel alt merkezlerde karma proje geliştirme potansiyeli: İstanbul örneği

    The potential of the development of mixed use project in urban subcenters: The Istanbul case

    GAMZE ÇEVİRGEN

    Yüksek Lisans

    Türkçe

    Türkçe

    2019

    Şehircilik ve Bölge Planlamaİstanbul Teknik Üniversitesi

    Gayrimenkul Geliştirme Ana Bilim Dalı

    PROF. DR. FATİH TERZİ

  3. Tarım politikalarının arazi değerlerine etkileri: Ankara ili Polatlı ilçesi örneği

    The impacts of agricultural policies on farmland values: The case of Polatlı distict of Ankara province

    HASAN ŞANLI

    Doktora

    Türkçe

    Türkçe

    2013

    ZiraatAnkara Üniversitesi

    Tarım Ekonomisi Ana Bilim Dalı

    PROF. DR. HARUN TANRIVERMİŞ

  4. Prediction of common stock returns with financial ratios: an applied study in İstanbul Stock Exchange

    Hisse senedi getirilerinin finansal oranlar ile tahmini. İ.M.K.B. üzerine uygulamalı bir çalışma

    ERTAN MERTOĞLU

    Yüksek Lisans

    İngilizce

    İngilizce

    1993

    İşletmeBoğaziçi Üniversitesi

    DOÇ. DR. AKGİRAY VEDAT

  5. Borsada fiyat adımlarının değişmesi ve hisse senedi piyasalarına etkileri

    The price tick changes in the stock exchanges & the effects on the stock markets

    GÜZHAN GÜLAY

    Doktora

    Türkçe

    Türkçe

    2007

    EkonomiMarmara Üniversitesi

    Bankacılık Ana Bilim Dalı

    PROF.DR. ERİŞAH ARICAN