Panel GARCH modeli: İMKB üzerine bir uygulama
Panel GARCH modeling: a case of Istanbul Stock Exchange
- Tez No: 243574
- Danışmanlar: DOÇ. DR. ALİ HAKAN BÜYÜKLÜ
- Tez Türü: Yüksek Lisans
- Konular: Ekonometri, Ekonomi, İstatistik, Econometrics, Economics, Statistics
- Anahtar Kelimeler: Panel veri modelleri, İMKB, Panel data models, İstanbul Stock Exchange
- Yıl: 2008
- Dil: Türkçe
- Üniversite: Yıldız Teknik Üniversitesi
- Enstitü: Fen Bilimleri Enstitüsü
- Ana Bilim Dalı: İstatistik Ana Bilim Dalı
- Bilim Dalı: Belirtilmemiş.
- Sayfa Sayısı: Belirtilmemiş.
Özet
Bu çalışmada son zamanlarda çok sık kullanılmaya başlayan panel veri analizi derlenip İstanbul Menkul Kıymetler Borsası'nın verileri üzerine uygulanmaktadır. Ele alınan panel veri seti, İstanbul Menkul Kıymetler Borsası'nda işlem gören 20 hisse senedinin 2000 ile 2005 yıllarındaki günlük alım ve satım verisi ile Ulusal 100 endeksinin aynı aralık içindeki günlük verisinden oluşmaktadır. Kurulan dinamik (dynamic) panel rasgele etki (random effects) modeli için bağımlı değişken olarak hisse senetlerinin getiri (return) değerleri alınmakta, ve açıklayıcı değişken olarak hisse senetlerinin getiri değerinin bir gecikmeli değeri ile Ulusal 100 endeksinin getiri değeri alınmaktadır. Yapılan incelemeler sonucunda hata terimlerinde GARCH etkisinin mevcut olduğu bulunmakta ve panel GARCH modelinin İMKB verisi uygun model olduğu sonucuna varılmaktadır.
Özet (Çeviri)
In this paper panel data analysis, which became very popular in recent years, is applied to Istanbul Stock Exchange data. The dataset consists of daily prices of 20 Turkish stocks bargained at Istanbul Stock Exchange in a period 2000 ? 2005 and ISE National 100 daily index data in the same period. A dynamic panel model with random effects is fitted where the dependent variable is stock return series and explanatory variables are one-lagged stock return series and return series of ISE National 100 Index. Then it was found that error terms of dynamic panel model has GARCH effects so it was concluded in this paper that panel GARCH model fits Istanbul Stock Exchange data.
Benzer Tezler
- Finansal gelişme ve döviz kuru volatilitesi arasındaki ilişki: Panel veri analizi
The relationship between financial development and exchange rate volatility: A panel data analysis
BETÜL ŞAN
Yüksek Lisans
Türkçe
2026
EkonomiBursa Uludağ Üniversitesiİktisat Ana Bilim Dalı
DR. ÖĞR. ÜYESİ AYDA ASLAN
- Döviz kuru volatilitesi ve garantisiz faiz oranı paritesinin geçerliliğinin Panel GARCH modelleri ile analizi
Analysis of exchange rate volatility and uncovered interest rate parity using Panel GARCH models
NURSEFA ERGİN
Yüksek Lisans
Türkçe
2016
EkonometriMarmara ÜniversitesiEkonometri Ana Bilim Dalı
PROF. DR. EBRU ÇAĞLAYAN AKAY
- G-7 ülkelerine yapılan doğrudan yabancı yatırımlar: Panel veri analizi
Foreign direct investment inflows to G-7 countries: Panel data analysis
ESRA HASDEMİR
Doktora
Türkçe
2021
EkonometriAnkara Hacı Bayram Veli ÜniversitesiEkonometri Ana Bilim Dalı
PROF. DR. NEZİR KÖSE
- Hisse senedi piyasaları arasındaki volatilite yayılımı ve makroekonomik temelleri: DCC-MIDAS yaklaşımı
Volatility spillover between stock markets and macroeconomic fundamentals: DCC-MIDAS approach
ARİFENUR GÜNGÖR
- The effects of the exchange rate volatility on Turkish exports:A panel data analysis
Döviz kuru oynaklığının Türkiye ihracat hacmi üzerindeki etkileri: Bir panel veri analizi
HALİL İBRAHİM AKIL
Yüksek Lisans
İngilizce
2019
Ekonomiİstanbul Teknik ÜniversitesiEkonomi Ana Bilim Dalı
PROF. DR. BÜLENT GÜLOĞLU