Geri Dön

The weekend effect and Borsa Istanbul

Haftanın günü etkisi ve Borsa İstanbul

  1. Tez No: 496074
  2. Yazar: VOLHA TRUNOVA
  3. Danışmanlar: DOÇ. DR. CENKTAN ÖZYILDIRIM
  4. Tez Türü: Yüksek Lisans
  5. Konular: İşletme, Business Administration
  6. Anahtar Kelimeler: Belirtilmemiş.
  7. Yıl: 2017
  8. Dil: İngilizce
  9. Üniversite: İstanbul Bilgi Üniversitesi
  10. Enstitü: Sosyal Bilimler Enstitüsü
  11. Ana Bilim Dalı: Uluslararası Finans Ana Bilim Dalı
  12. Bilim Dalı: Belirtilmemiş.
  13. Sayfa Sayısı: 54

Özet

Bu araştırmanın amacı Borsa Istanbul'da Haftanın Günü Etkisinin gelişmekte olan menkul kıymetler borsası üzerinde anlamlı olup olmadığını araştırmaktır. 02.02.2015 tarihinden 29.09.2017'ye kadar BIST-100'de faaliyet gösteren firmaların günlük toplam getiri ve kapanış fiyatlarını Bloomberg Terminali'den toplanan ve araştırmaya uygulayan bir veri seti kullanılmıştır. Yapılan analizlerin sonuçlarına göre Pazartesi günün getirilerinin pozitif ve statistiksel olarak anlamlı olduğu anlaşılmıştır. Ulaşılan bulgular Haftanın Günü'nün ters etki gösterdiğini açıklamıştır. Bu çalışmada, Haftanın Günü etkisi ve Haftanın Günü ters etkisinin firmanın büyüklüğüyle ilişkili olduğu sonucuna varılmıştır. Özellikle bu eğilimin küçük sermaye değerleri olan firmaların portföylerinde güçlü bir etkisi olduğu belirlenmiştir. Ancak Haftanın Günü etkisinin ve faaliyet sektörü ilgili herhangi bir bağ olduğuna dair kanıt bulunmamaktadır. Son olarak, ortalama değerleri ve standart sapma değerleri farklı alt dönemlerde yukarı ve aşağı doğru yönlü desenleri analiz edildi. Bu çalışmada, BIST-100'dekigünlük getirilerin mevsimselliğe bağlı farklılığı izlenmektedir.

Özet (Çeviri)

The main goal of this paper is to examine whether the day of the week effect in Borsa Istanbul is significant as in a developing stock market. A dataset of day to day total return and closing prices of the firms listed at BİST-100 from the period 02.09.2015 to 29.09.2017 was gathered from Bloomberg Terminal and was applied to investigations. The results of conducted analysis reports positive and significantly greater Monday returns than other days returns, that is appears to be an evidence of reversal weekend effect. Another essential result indicated in this study is that weekend and reverse form of weekend effects are related to firm size, as tendency is mainly stronger in the portfolios of small-cap companies, but there is no any evidence concerning weekend effect and the sector firm operating in. Lastly, mean values and standard deviations were analyzed to examine volatile pattern with upward and downward trends in different sub-periods. Findings in this analysis indicate a possible seasonality in the volatility of daily stock returns in BIST-100.

Benzer Tezler

  1. Stock market seasonality in the İstanbul Stock Exchange

    Menkul kıymetler borsalarındaki mevsimselliklerin İstanbul Menkul Kıymetler Borsası'ndaki (İMKB) incelenmesi

    A.FUAT ERBİL

    Yüksek Lisans

    İngilizce

    İngilizce

    1993

    İşletmeİhsan Doğramacı Bilkent Üniversitesi

    DOÇ. DR. KÜRŞAT AYDOĞAN

  2. 15 temmuz darbe girişimi sonrası Borsa İstanbul'un etkinliğinin incelenmesi

    An investigation of the efficiency of borsa İstanbul after July 15 coup attempt

    YEŞİM TERMANOĞLU

    Yüksek Lisans

    Türkçe

    Türkçe

    2019

    EkonometriÇukurova Üniversitesi

    Ekonometri Ana Bilim Dalı

    DOÇ. DR. HÜSEYİN GÜLER

  3. Spatial and temporal variation of O3, NO and NO2 concentrations at rural and urban sites in Marmara region of Turkey

    Türkiye Marmara bölgesinin kırsal ve kentsel bölgelerindeki O3, NO ve NO2 konsantrasyonlarının mekansal ve zamansal değişimi

    SABİN KASPAROĞLU

    Yüksek Lisans

    İngilizce

    İngilizce

    2017

    Meteorolojiİstanbul Teknik Üniversitesi

    Meteoroloji Mühendisliği Ana Bilim Dalı

    PROF. DR. SALAHATTİN İNCECİK

  4. Marmara Bölgesi'nin kırsal ve kentsel alanlarında PM10, PM2.5 konsantrasyonlarının yersel ve zamansal değişimi

    Spatial and temporal variation of PM10 and PM2.5 concentrations at urban and rural sites of Marmara Region

    ECE ÖZER

    Yüksek Lisans

    Türkçe

    Türkçe

    2019

    Meteorolojiİstanbul Teknik Üniversitesi

    Meteoroloji Mühendisliği Ana Bilim Dalı

    PROF. DR. SALAHATTİN İNCECİK

  5. Investigation of the change of NO2 pollution during the pandemic period using satellite retrievals in Marmara region

    Marmara bölgesinde uydu verileri kullanılarak NO2 kirliliğinin pandemi döneminde değişiminin incelenmesi

    ALİ OSMAN ÇEKER

    Yüksek Lisans

    İngilizce

    İngilizce

    2022

    Çevre Mühendisliğiİstanbul Teknik Üniversitesi

    Çevre Mühendisliği Ana Bilim Dalı

    DOÇ. DR. BURÇAK KAYNAK TEZEL