Determinants of liquidity creation in banking sector: Evidence from Türkiye
Bankacılık sektöründe likidite yaratımının belirleyicileri: Türkiye örneği
- Tez No: 939412
- Danışmanlar: DOÇ. DR. ESMA GAYGISIZ
- Tez Türü: Doktora
- Konular: Bankacılık, Ekonomi, Banking, Economics
- Anahtar Kelimeler: Belirtilmemiş.
- Yıl: 2025
- Dil: İngilizce
- Üniversite: Orta Doğu Teknik Üniversitesi
- Enstitü: Sosyal Bilimler Enstitüsü
- Ana Bilim Dalı: İktisat Ana Bilim Dalı
- Bilim Dalı: Belirtilmemiş.
- Sayfa Sayısı: 131
Özet
Bu tez, Türk bankacılık sektöründeki likidite yaratımının temel belirleyicilerini, özellikle sermaye ve dijitalleşme üzerinde yoğunlaşarak incelemektedir. Finansal aracılık teorisine göre bankalar, mevduat toplayarak ve kredi tahsis ederek borç alanlar ile borç verenler arasında aracılık yaparak likidite yaratırlar. Çalışma, gözlemlenmeyen ortak faktörleri dikkate alarak dinamik bir panel veri çerçevesi kullanmaktadır. Bu çalışmanın önemli bir katkısı, kesitsel bağımlılık sorununu çözmek için iki aşamalı enstrümantal değişkenler yaklaşımı ve temel bileşen analizi kullanılmasıdır. Çalışma ayrıca, Türk bankacılık sektöründe daha önce fazla incelenmeyen hem bilanço içi hem de bilanço dışı işlemler aracılığıyla likidite yaratımını ele almaktadır. Çalışmanın bulgularına göre, yüksek sermaye oranları finansal istikrar için gerekli olsa da aşırı sermaye bankaların likidite yaratma kapasitesini, özellikle bilanço içi işlemlerle likidite yaratımına odaklanıldığında, azaltabilmektedir. Bu durum, düzenleyici otoriteler için finansal istikrar ile ekonomik toparlanmayı destekleyecek şekilde likidite yaratımını teşvik etme ihtiyacı arasında bir denge kurma zorluğunu ortaya koymaktadır. Ayrıca, çalışma bankalar içindeki dijitalleşmenin bilançodaki likidite yaratımını olumlu yönde etkilediğini ancak hem bilanço içi hem de bilanço dışı işlemler dikkate alındığında bu etkinin önemsiz olduğunu ve dijitalleşmenin bilanço dışı hesaplarda kaydedilen işlemlere miktarsal bir etkisi olmadığını göstermektedir. Buna ek olarak, çalışma tüm finansal sistemde dijitalleşmenin likidite yaratımı üzerinde olumsuz bir etkisi olduğunu ortaya koyarak, bankaların dijital teknolojilere yatırım yaparak rekabetçi kalmalarının ve likidite yaratımını sürdürebilmelerinin önemini vurgulamaktadır.
Özet (Çeviri)
This dissertation examines the key determinants of liquidity creation in the Turkish banking sector, focusing on capital and digitalization. According to financial intermediation theory, banks generate liquidity by serving as intermediaries between borrowers and lenders, collecting deposits and allocating credit. The study employs a dynamic panel data framework, accounting for unobserved common factors. A notable contribution of this research is the application of a two-step instrumental variables approach and principal component analysis to address cross-sectional dependency. It also explores both on-balance sheet and off-balance sheet dimensions of liquidity creation, a largely overlooked area in previous research on the Turkish banking sector.The findings reveal that while higher capital ratios are essential for financial stability, excessive capital can reduce banks' capacity for liquidity creation, particularly when focusing on on-balance sheet positions. This underscores the challenge regulators face in balancing financial stability with the need for liquidity creation to foster economic recovery. Additionally, the study finds that digitalization within banks positively influences on-balance sheet liquidity creation. However, the effect is less significant when considering both on- and off-balance sheet positions, suggesting that digitalization does not affect the amount of transactions in off-balance sheet accounts. Furthermore, the research highlights a negative impact of digitalization across the broader financial system on liquidity creation, emphasizing the need for banks to invest in digital technologies to maintain competitiveness and sustain liquidity creation.
Benzer Tezler
- Bankacılıkta likidite riski ve likidite düzenlemeleri: Türk bankacılık sektörü üzerine uygulamalar
Liquidity risk and liquidity regulation in banking: Applications on Turkish banking sector
OZAN GÜLHAN
- Bankacılık sektöründe likidite ve sermaye ilişkisinde finansal kırılganlık ve risk yönetimi: Bir uygulama
Financial fragility and risk management within liquidity and capital relatonship in the banking sector: An application
DUYGU ÖZDEMİR
Doktora
Türkçe
2022
BankacılıkMarmara ÜniversitesiBankacılık Ana Bilim Dalı
PROF. DR. BAŞAK TANINMIŞ YÜCEMEMİŞ
- Determinants of fiscal space: An empirical analysis for OECD countries
Mali alanın belirleyicileri: OECD ülkeleri için ampirik bir analiz
OKAN ASLAN
Yüksek Lisans
İngilizce
2022
EkonomiHacettepe Üniversitesiİktisat (İngilizce) Ana Bilim Dalı
DR. ÖĞR. ÜYESİ ZÜHAL KURUL
- Likidite riskinin belirleyicileri: Türkiye örneği
Determinants of liquidity risk: The case of Turkey
DAGAN SAID ADEN
Yüksek Lisans
Türkçe
2024
BankacılıkÇankırı Karatekin ÜniversitesiBankacılık ve Finans Ana Bilim Dalı
DOÇ. DR. MELEK YILDIZ
- Likidite riskinin belirleyicileri: Irak bankacılık sektöründe bir uygulama
Determinants of liquidity risk: An application in the Iraqi banking sector
IHSAN ABDUALGANE ALI BAYATI
Yüksek Lisans
Türkçe
2021
İşletmeOndokuz Mayıs Üniversitesiİşletme Ana Bilim Dalı
DR. ÖĞR. ÜYESİ DURMUŞ YILDIRIM