Geri Dön

Faiz oranı getiri eğrisi simülasyonu yöntemleri ve bankacılıkta aktif pasif yönetimi üzerine etkileri: Türkiye'de ticari bankalar üzerine bir uygulama

Interest rate yield curve simulation methods and their use in asset and liability management in banking: A case study for commercial banks in Turkey

  1. Tez No: 217869
  2. Yazar: MUSTAFA ÖVÜNÇ ŞİŞMAN
  3. Danışmanlar: PROF. DR. HALİT TARGAN ÜNAL
  4. Tez Türü: Doktora
  5. Konular: Bankacılık, Ekonomi, Banking, Economics
  6. Anahtar Kelimeler: Belirtilmemiş.
  7. Yıl: 2007
  8. Dil: Türkçe
  9. Üniversite: İstanbul Üniversitesi
  10. Enstitü: Sosyal Bilimler Enstitüsü
  11. Ana Bilim Dalı: İktisat Ana Bilim Dalı
  12. Bilim Dalı: Belirtilmemiş.
  13. Sayfa Sayısı: 176

Özet

Faiz oranı riskinin hassas bir sekilde ölçümü ve buna baglı olarak Aktif Pasif Yönetimi kapsamında etkin biçimde yönetilmesi bankacılık sektörünün finansal saglamlıgı asısından önem tasımaktadır. Faiz oranı riskinin ölçümü ve yönetiminde simülasyona dayalı dinamik analizlerin kullanımı giderek artmaktadır. Durasyon ve vade boslugu gibi statik ölçütlerin kullanımı devam etmekle beraber, gelismis bankacılık sistemlerinde dinamik Riske Maruz Getiri (RMG) analizlerinin Aktif Pasif Yönetimi içindeki etkinligi artmaktadır. Çalısmanın temel amacı, Türk Bankacılık Sektörü için en önemli risklerden biri olan faiz oranı riski ölçümüne farklı bir yaklasım getirmektir. Vade uyumsuzlugu nedeniyle olusan faiz riskinin ölçümüne yönelik olarak literatürde yer alan ve gelismis bankacılık sektörlerinde kullanılan çesitli yöntemler incelenmis ve Türk bankacılık sisteminde vade uyumsuzlugu riskini etkin biçimde ölçülmesini saglayacak bir RMG modeli gelistirilmistir. Gelistirilen RMG modelinde, kısa vadeli faiz oranı modellerinden faydalanılarak, Monte Carlo yöntemi ile getiri egrisi simülasyonu gerçeklestirilmis, farklı faiz oranı simülasyonları altında ürün bakiyelerindeki degisim incelenmis ve bu simülasyon adımlarına baglı olarak net faiz geliri dagılımı olusturulmustur.

Özet (Çeviri)

Efficient measurement and management of interest rate risk is crucial for the financial soundness of the banking system. The use of simulation based dynamic analysis in the interest rate risk measurement is getting more common. Although conventional measures like duration and gap analysis are still broadly used, dynamic Earnings at Risk (EaR) analysis has become a popular tool in the Asset and Liability Management in advanced banking systems. The aim of this study is to develop an alternative approach for the measurement of interest rate risk in the Turkish Banking Sector. Several models and measures used in the advanced banking systems for the ineterest rate risk measurement have been analysed comparatively within the scope of the study. An EaR model has been developed to measure the interest rate risk effectively for the Turkish Banking Sector. Short rate models, together with the Monte Carlo technique have been used in the yield curve simulation. The interest rate sensitive balance movements have been generated for each simulation step and finally a net interest income distribution, is created based on the simulations.

Benzer Tezler

  1. Risk quantification of mixed portfolios containing bonds and stocks

    Bono ve hisse senedi içeren portföylerin risk ölçümü

    EMRE CEVİZ

    Yüksek Lisans

    İngilizce

    İngilizce

    2014

    Endüstri ve Endüstri MühendisliğiBoğaziçi Üniversitesi

    Endüstri Mühendisliği Ana Bilim Dalı

    DOÇ. DR. WOLFGANG HÖRMANN

  2. Faiz riskinden korunmada vadeli işlem piyasası araçlarının kullanımı ve Türkiye'de uygulama çalışmaları

    Başlık çevirisi yok

    PINAR AKSEKİ

    Yüksek Lisans

    Türkçe

    Türkçe

    1998

    BankacılıkMarmara Üniversitesi

    Bankacılık Ana Bilim Dalı

    PROF. DR. VİLDAN SERİN

  3. Time-varying yield curve dynamics and interactions for Turkish sovereign bonds

    Türk devlet tahvillerinin zamanla değişen getiri eğrisi dinamikleri ve etkileşimleri

    EMRE SOYKÖK

    Yüksek Lisans

    İngilizce

    İngilizce

    2021

    İşletmeBoğaziçi Üniversitesi

    İşletme (İngilizce) Ana Bilim Dalı

    DR. ÖĞR. ÜYESİ CENK CEVAT KARAHAN

  4. The effect of US term structure of interest rates on Turkish stock market volatility

    ABD faiz oranları vade yapısının Türk hisse senedi piyasası volatilitesine etkisi

    SAADET AYÇA ATALAY

    Yüksek Lisans

    İngilizce

    İngilizce

    2019

    EkonomiBahçeşehir Üniversitesi

    İşletme Ana Bilim Dalı

    PROF. DR. ASLI YÜKSEL

  5. Extracting market expectations for monetary policy stance using overnight index SWAP: Evidence from Türkiye

    Para politikası duruşuna ilişkin piyasa beklentilerinin overnight index SWAP ile tahmini: Türkiye'den deliller

    İBRAHİM ÖZBEK

    Yüksek Lisans

    İngilizce

    İngilizce

    2023

    MaliyeOrta Doğu Teknik Üniversitesi

    Finansal Matematik Ana Bilim Dalı

    DOÇ. DR. ESMA GAYGISIZ LAJUNEN